中國(guó)新型涂料網(wǎng)訊：
2月21日，國(guó)際鈦白粉巨頭特諾(Tronox)宣布達(dá)成一項(xiàng)最終協(xié)議，以16.63億美元現(xiàn)金收購(gòu)一家私人持有的全球化學(xué)和礦業(yè)公司科斯特(Cristal Global)鈦白粉(TiO2)業(yè)務(wù)。
與此公告同時(shí)，該公司宣布有意開始出售其Alkali業(yè)務(wù)的過(guò)程。預(yù)期采購(gòu)對(duì)價(jià)的現(xiàn)金部分將通過(guò)出售資產(chǎn)的收益提供資金，包括出售阿爾卡利和酌情選擇的其他非核心資產(chǎn)以及現(xiàn)金。
Tronox和Cristal的二氧化鈦(鈦白粉)業(yè)務(wù)的結(jié)合，創(chuàng)造了世界上最大和最高度綜合的二氧化鈦顏料生產(chǎn)商，資產(chǎn)和運(yùn)營(yíng)在六大洲。合并后的公司將在8個(gè)國(guó)家運(yùn)營(yíng)11個(gè)TiO2顏料工廠，年總產(chǎn)能為130萬(wàn)噸/年，將在三個(gè)國(guó)家進(jìn)行鈦原料運(yùn)營(yíng)，總產(chǎn)能為150萬(wàn)噸/年。
Tronox董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官TomCasey表示：“我們很高興地宣布，Tronox和Cristal的鈦白粉企業(yè)的高度協(xié)同組合將為我們的股東、我們的客戶和我們的員工帶來(lái)顯著的價(jià)值。因?yàn)槲覀儾黄谕袚?dān)新的債務(wù)，我們預(yù)計(jì)凈杠桿率降低50%。預(yù)期第一年EPS增加超過(guò)100%，我們認(rèn)為在2018年~2021年間，我們的預(yù)期EPS、EBITDA和自由現(xiàn)金流增長(zhǎng)率將分別比Tronox提高約70%、30%和60%。我們相信這種組合為建立一個(gè)全球領(lǐng)導(dǎo)者提供了一個(gè)非凡的機(jī)會(huì)，將為客戶、股東、債權(quán)人和員工提供最好的結(jié)果。”
“我們打算出售Alkali公司的時(shí)機(jī)非常有吸引力，因?yàn)樘烊惶K打灰的全球市場(chǎng)正在復(fù)蘇，價(jià)格不斷提高，Alkali不斷銷售每一噸產(chǎn)品，Alkali員工的素質(zhì)以及對(duì)安全，質(zhì)量生產(chǎn)在天然蘇打灰行業(yè)是無(wú)與倫比的，我感謝領(lǐng)導(dǎo)團(tuán)隊(duì)和所有Alkali員工對(duì)Tronox的貢獻(xiàn)。”Casey補(bǔ)充道。
Tasnee首席執(zhí)行官M(fèi)utlaq Al-Morished表示：“此次交易使Cristal和Tronox能夠?qū)⒑喜⒑蟮臉I(yè)務(wù)定位于TiO2(鈦白粉)行業(yè)的長(zhǎng)期成功，這也使Tasnee能夠?qū)Ｗ⒂谄涫Y產(chǎn)，下游業(yè)務(wù)和其他戰(zhàn)略業(yè)務(wù)發(fā)展機(jī)會(huì)，同時(shí)大幅度去杠桿化其資產(chǎn)負(fù)債表。”
“這項(xiàng)協(xié)議將為任何二氧化鈦(鈦白粉)公司創(chuàng)造最多樣化的制造平臺(tái)，通過(guò)合并業(yè)務(wù)產(chǎn)生的全球網(wǎng)絡(luò)和協(xié)同效應(yīng)將使我們能夠更好地滿足全球客戶的需求，并提供更可持續(xù)的業(yè)務(wù)，新公司的成功來(lái)自其人民，我毫不懷疑，他們將采取他們?cè)谶^(guò)去所顯示的知識(shí)、技能、承諾和激情，以幫助建立一個(gè)新的世界級(jí)公司。”，Tasnee和Cristal主席，副董事長(zhǎng)TalalAl-Shair博士說(shuō)。
本次收購(gòu)獲得了Tronox和Cristal董事會(huì)的一致同意。本次交易須經(jīng)過(guò)TronoxA類和B類股東的批準(zhǔn)，以單一類別表決，以及監(jiān)管批準(zhǔn)和慣例結(jié)束條件。預(yù)計(jì)在2018年第一季度之前完成交易。Tronox預(yù)計(jì)2017年下半年完成其Alkali業(yè)務(wù)的銷售。
Tom Casey將繼續(xù)擔(dān)任公司的董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官。公司董事會(huì)的規(guī)模將保持不變，為9名成員。Cristal的業(yè)主將獲得現(xiàn)有九個(gè)董事會(huì)席位中的兩個(gè)。Exxaro礦產(chǎn)資源將保留在董事會(huì)，其三個(gè)席位。該公司的辦事處將保留在康涅狄格州的斯坦福德，并將繼續(xù)作為在紐約證券交易所上市的上市公司，并繼續(xù)在澳大利亞西澳大利亞州注冊(cè)成立。
Credit Suisse擔(dān)任Tronox的財(cái)務(wù)顧問(wèn)，負(fù)責(zé)Cristal和Alkali交易，Kirkland＆Ellis LLP和Willkie Farr＆Gallagher LLP是Tronox的法律顧問(wèn)。(中涂財(cái)經(jīng)匯)
關(guān)于Tronox
特諾Tronox，是無(wú)機(jī)礦物和化學(xué)品的采礦、生產(chǎn)和銷售的全球領(lǐng)導(dǎo)者。該公司的二氧化鈦業(yè)務(wù)在三個(gè)國(guó)家經(jīng)營(yíng)四家化工廠，并在南非和澳大利亞經(jīng)營(yíng)礦山。Tronox Alkali在美國(guó)經(jīng)營(yíng)兩個(gè)天然堿礦山和七個(gè)無(wú)機(jī)化學(xué)制造工廠。
關(guān)于Cristal
科斯特Cristal(也稱為國(guó)家二氧化鈦有限公司)在五大洲七個(gè)國(guó)家經(jīng)營(yíng)八家制造工廠，在全球擁有約4100名員工。Tasnee(一家上市的沙特股份公司)、海灣投資公司(GIC)分別擁有科斯特79%、20%的股權(quán)。
